商业银行杠杆率管理办法的解读

1. 商业银行杠杆率管理办法的解读

 修订后的《办法》在维持原有的基本框架和杠杆率监管要求的同时，主要对承兑汇票、保函、跟单信用证、贸易融资等表外项目的计量方法进行了调整，进一步明确了衍生产品和证券融资交易等敞口的计量方法。同时，对商业银行的杠杆率披露提出了更为明确、严格的要求。在表外项目的处理上，原《办法》规定，除可随时无条件撤销的贷款承诺按10%的信用转换系数计算外，其他表外项目按照100%的信用转换系数计算。根据巴塞尔委员会的杠杆率新规则，修订后的《办法》将表外项目的计量方法调整为采用《商业银行资本管理办法（试行）》（银监会令2012年第1号）规定的信用风险权重法下的表外项目信用转换系数计算，但不得低于10%。在衍生产品资产的计量中，修订后的《办法》进一步细化了衍生产品资产的计量方法。原《办法》规定，衍生产品资产按现期风险暴露法计算，不允许扣减抵质押品。修订后的《办法》规定原则上不允许扣减抵质押品，但符合规定的合格保证金除外。考虑到信用衍生产品的风险较大，修订后的《办法》对信用衍生产品敞口提出了更严格的计量规则。除按照现期风险暴露法计量信用衍生产品资产外，作为信用衍生产品的信用保护卖方，商业银行还应当同时将信用衍生产品的有效名义本金纳入其杠杆率敞口总额。此外，修订后的《办法》还明确了商业银行作为中央交易对手的清算会员，为客户提供衍生产品清算服务时的衍生产品资产计量方法。在证券融资交易资产的计量中，修订后的《办法》进一步明确了证券融资交易资产的计量方法。原《办法》仅规定，卖出回购和买入返售等证券融资交易资产按会计准则的规定计算。修订后的《办法》提出证券融资交易资产余额应当包括两部分：一是证券融资交易的会计资产余额，在符合审慎条件时，允许银行将与同一个交易对手开展的证券融资交易产生的应收账款和应付账款进行轧差；二是交易对手信用风险暴露，即向交易对手借出的所有证券和现金的公允价值之和扣去所有抵质押品后的净敞口。  为进一步提高商业银行杠杆率的透明度，修订后的《办法》对商业银行杠杆率相关信息披露提出了更明确的要求。规定境内外已经上市的商业银行，以及未上市但上一年年末并表总资产超过1万亿元人民币的商业银行应当按季披露杠杆率指标信息，每半年按照规定模板披露杠杆率相关信息；其他商业银行应当至少按发布财务报告的频率披露杠杆率指标信息。

2. 商业银行杠杆率管理办法

第一章　总则第一条　为有效控制商业银行的杠杆化程度，维护商业银行的安全、稳健运行，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》和《中华人民共和国商业银行法》，制定本办法。第二条　本办法适用于在中华人民共和国境内设立的商业银行，包括中资银行、外商独资银行和中外合资银行。第三条　本办法所称杠杆率，是指商业银行持有的、符合有关规定的一级资本与商业银行调整后的表内外资产余额的比率。第四条　商业银行并表和未并表的杠杆率均不得低于4%。第五条　中国银行业监督管理委员会（以下简称银监会）按照本办法规定对商业银行的杠杆率及其管理状况实施监督检查。第六条　银监会对银行业的整体杠杆率情况进行持续监测，加强对银行业系统性风险的分析与防范。第二章　杠杆率的计算第七条　商业银行杠杆率的计算公式为：

    杠杆率={（一级资本-一级资本扣减项）/调整后的表内外资产余额}×100%第八条　一级资本和一级资本扣减项为商业银行按照银监会有关规定计算资本充足率所采用的一级资本和一级资本扣减项。第九条　调整后的表内外资产余额的计算公式为：

    调整后的表内外资产余额=调整后的表内资产余额+调整后的表外项目余额-一级资本扣减项第十条　调整后的表内资产余额按照如下方式计算：

　　（一）汇率、利率及其他衍生产品按照本办法附件所列示的现期风险暴露法计算。

　　（二）其他表内资产在扣减针对该项资产计提的准备后，计入调整后的表内资产余额。

　　商业银行在计算表内资产余额时，不考虑抵质押品、保证和信用衍生工具等信用风险缓释因素。

　　商业银行在计算调整后的表内资产余额时，可以根据银监会发布的《商业银行信用风险缓释监管资本计量指引》，对回购交易和衍生产品交易采用净额结算方法进行调整。第十一条　调整后的表外项目余额按照如下方式计算：

　　（一）表外项目中无条件可撤销承诺按照10%的信用转换系数计算。

　　（二）其他表外项目按照100％的信用转换系数计算。

　　无条件可撤销承诺指商业银行在协议中书面列明无需事先通知、有权随时无条件撤销，而且撤销不会引起纠纷、诉讼或给银行带来成本的承诺。第十二条　商业银行计算并表杠杆率时，并表范围和计算方式依据银监会关于计算并表资本充足率的相关规定确定。第三章　杠杆率的监督管理第十三条　商业银行董事会承担杠杆率管理的最终责任，商业银行高级管理层负责杠杆率管理的实施工作。第十四条　商业银行应当设定不低于最低监管要求的目标杠杆率，有效控制杠杆化程度。第十五条　商业银行应当按照银监会的要求定期报送并表和未并表的杠杆率报表。

　　并表杠杆率报表每半年报送一次，未并表杠杆率报表每季度报送一次。第十六条　商业银行杠杆率信息披露应当至少包括杠杆率水平、一级资本、一级资本扣减项、调整后的表内资产余额、调整后的表外项目余额和调整后的表内外资产余额等内容。

　　商业银行应当在每个会计年度终了后四个月内披露杠杆率信息。因特殊原因不能按时披露的，应当至少提前十五个工作日向银监会申请延迟。

　　商业银行应当在主要营业场所公布本办法要求披露的信息内容，并确保股东及相关利益人能够及时获得相关信息。第十七条　对于杠杆率低于最低监管要求的商业银行，银监会可以采取以下纠正措施：

　　（一）要求商业银行限期补充一级资本；

　　（二）要求商业银行控制表内外资产增长速度；

　　（三）要求商业银行降低表内外资产规模。

　　对于逾期未改正，或者其行为严重危及商业银行稳健运行、损害存款人和其他客户的合法权益的，银监会可以根据《中华人民共和国银行业监督管理法》的规定，区别情形，采取下列措施：

　　（一）责令暂停部分业务、停止批准开办新业务；

　　（二）限制分配红利和其他收入；

　　（三）停止批准增设分支机构；

　　（四）责令控股股东转让股权或者限制有关股东的权利；

　　（五）责令调整董事、高级管理人员或者限制其权利；

　　（六）法律规定的其他措施。

　　除上述措施外，银监会还可以依法对商业银行给予行政处罚。第四章　附则

3. 商业银行杠杆率管理办法的介绍

《商业银行杠杆率管理办法（修订）》经中国银监会2014年第18次主席会议通过，2015年1月30日中国银监会令2015年第1号公布。该《办法》分总则、杠杆率的计算、披露要求、杠杆率的监督管理、附则5章25条，由中国银监会负责解释，自2015年4月1日起施行，废止中国银行业监督管理委员会2011年第3号令发布的《商业银行杠杆率管理办法》。

4. 中国银行业监督管理委员会规定商业银行杠杆率监管标准是不低于

商业银行并表和未并表的杠杆率均不得低于4%。
　　第五条　中国银行业监督管理委员会（以下简称银监会）按照本办法规定对商业银行的杠杆率及其管理状况实施监督检查。
　　第六条　银监会对银行业的整体杠杆率情况进行持续监测，加强对银行业系统性风险的分析与防范。

5. 什么是商业银行杠杆率？

杠杆率是指资产负债表中总资产与权益资本的比率，杠杆率是衡量负债风险的指标，从侧面反映出的还款能力。杠杆率的倒数是杠杆倍数,杠杆倍数越高，越容易受到收益率和贷款利率的影响。杠杆是一把双刃剑，当企业盈利时，增加杠杆能扩大盈利，但是加的过多，风险就会上升。因此高杠杆带来收益的同时也放大了风险。
杠杆率的优点：
引入杠杆率作为资本监管的补充手段，其主要优点为：
一是反映股东出资的真金白银对存款人的保护和抵御风险的作用，有利于维持银行的最低资本充足水平，确保银行拥有一定水平的高质量资本(普通股和留存利润)。
二是能够避免加权风险资本充足率的复杂性问题，减少资本套利空间。本次金融危机的教训表明，在新资本协议框架下，如果商业银行利用新资本协议的复杂性进行监管套利，将会严重影响银行的资本水平。有关数据显示，一些银行的核心资本充足率和杠杆比率出现背离。2008年年末，瑞士信贷(CreditSuisse)的核心资本充足率为13.1%，但杠杆比率只有2.9%；UBS核心资本充足率为11.5%，杠杆比率却只有2.6%。通过引入杠杆率，能够避免过于复杂的计量问题，控制风险计量的风险。
三是有利于控制银行资产负债表的过快增长。通过引入杠杆率，使得资本扩张的规模控制在银行有形资本的一定倍数之内，有利于控制商业银行资产负债表的过快增长。

6. 商业银行杠杆率是什么?

什么是银行杠杆比率，具体计算公式是什么  
 杠杆率含义：
 
 杠杆率的计算方式为一级资本除以总资产，包括表内和表外资产。表内资产按名义金额确定，表外资产则存在换算的问题。
 
 其中对于非衍生品表外资产按照100%的信用风险转换系数转入表内，而对于金融衍生品交易采用现期风险暴露法计算风险暴露。
 
 计算公处：
 
  
 
 杠杆率=（一级资本-一级资本扣减项）/调整后的表内外资产余额*100%调整后的表内外资产余额=调整后的表内资产余额+调整后的表外资产余额-一级资本扣减项
  银行杠杆率是什么?  
 杠杆就是和跷跷板一样的，一头下去，另一头起来，如果支点不在中间，这头下去一点点，那头就擡起来很高。
 
 所谓的杠杆率一般在期权、外汇保证金交易等里面比较常用。例如，你可以花1000美元就可以买到价值10万美元的英镑，等到英镑升值之后，你又可以出售手中的“英镑”，获取这价值10万美金的英镑所带来的买卖差价。这就是所谓的外汇保证金交易，其中10万/1000=100倍，就被称为杠杆率。如果在这笔交易中，美元兑英镑每增加（减少）1美元，则你的损失（收益）就增加100美元。
 
 鼎字很辛苦，赚点分不容易。
  请问商业银行杠杆率计算公式？  
 杠杆率=（一级资本-一级资本扣减项）/调整后的表礌外资产余额*100%
 
 调整后的表内外资产余额=调整后的表内资产余额+调整后的表外资产余额-一级资本扣减项
  银行资本杠杆率公式是什么样的 15分 
 银行杠杆比率公式：杠杆比率：（资本资产比率/自有资本率）=核心资本/资产。
  杠杆率的什么是杠杆率  
 财务杠杆概念：无论企业营业利润多少，债务利息和优先股的股利都是固定不变的。当息税前利润增大时，每一元盈余所负担的固定财务费用就会相对减少，这能给普通股股东带来更多的盈余。这种债务对投资者收益的影响，称为财务杠杆。财务杠杆影响的是企业的税后利润而不是息前税前利润。财务杠杆率等于营业利润与税前利润之比，反映由于固定的债务存在，财务费用（利息）对保险企业利润的影响程度。在一定程度上反映企业负债的程度和企业偿债能力，财务杠杆率越高反映利息费用越高，导致ROE指标越低。简单的讲就是把你的资金放大，这样的话 你的资金成本就很小，同时你的风险和收益就放大了，因为盈亏的百分比不是依据原来的资金，而是根据放大后的资金来衡量的。巴塞尔银行管理委员会在汲取2008年金融危机的经验教训，完善新资本协议时，提出杠杆率作为监管指标，设置下限为3%。杠杆率=核心资本/表内表外总资产风险暴露2008年金融危机的重要原因之一是银行体系的表内外杠杆率的过度累积。杠杆率累积也是以前金融危机（例如1998年金融危机）的特征。危机最为严重时期，银行业被迫降低杠杆率，放大了资产价值下滑的压力，进一步恶化了损失、银行资本基础减少与信贷收缩之间的正反馈循环。因此，巴塞尔委员会将引入杠杆率要求，旨在实现以下目标：（1）为银行体系杠杆率累积确定底线，有助于缓释不稳定的去杠杆化带来的风险以及对金融体系和实体经济带来负面影响。（2）采用简单、透明、基于风险总额的指标，作为风险资本比例的补充指标，为防止模型风险和计量错误提供了额外的保护。杠杆率计算在不同经济体之间应具有可比性，并调整会计准则方面的差异。某些表外项目将适用100%的信用风险转换系数。并且将测试杠杆率与风险资本比例之间的相互作用。巴塞尔委员会将杠杆率设定为风险资本要求的可靠的补充措施，基于适当的评估和校准，将杠杆率纳入第一支柱框架。2011年，中国银监会颁布关于中国银行业实行新监管标准的指导意见，商业银行的杠杆率不得低于4%.
  金融机构的去杠杆化以及杠杆率是什么意思  
 所谓杠杆，从狭义上讲，是指资产与股东权益之比；从广义讲，则是指通过负债实现以较小的资本金控制较大的资产规模，从而扩大盈利能力或购买力。 　　自从次贷危机爆发以来，“去杠杆化”一词遍从国外一直流行到国内。所谓“去杠杆化”，是指公司或者个人减少使用金融杠杆，把原来通过各种方式“借”到的钱退还出去的这样一个潮流。 　　去杠杆化会的影响 　　那么,去杠杆化将如何影响当前的资本和资本市场呢？美国债券之王比尔·格罗斯的最新观点是,美国去杠杆化进程,已经导致了该国三大主要资产类别（股票、债券、房地产）价格的整体下跌。格罗斯认为,全球金融市场目前处于去杠杆化的进程中,这将导致大多数资产的价格出现下降,包括黄金、钻石、谷物这样的东西。“我们经常说总有机会存在于市场的某个地方,但我要说现在不是时候。”格罗斯表示,一旦进入去杠杆化进程,包括风险利差、流动性利差、市场波动水平、乃至期限溢酬都会上升。资产价格将因此受到冲击。而且这个进程将不是单向的,而是互相影响、彼此加强的。比如,当投资者意识到次贷风险并解除在次级债券上的投资杠杆时,那些和这些债券有套利关系的其他债券、持有这些债券的其他投资者以及他们持有的其他品种,都会遭受影响。这个过程可能从有“瑕疵”的债券蔓延到无瑕疵的债券,并最终影响市场的流动性,进而冲击实体经济。 　　杠杆率一般是指资产负债表中总资产与权益资本的比率。高杠杆率意味着在经济繁荣阶段，金融机构能够获得较高的权益收益率，但当市场发生逆转时，将会面临收益大幅下降的风险。商业银行、投资银行等金融机构一般都采取杠杆经营模式。次贷危机爆发前，美国商业银行的杠杆率一般为10-20倍，投资银行的杠杆率通常在30倍左右。 　　杠杆率的优点 　　引入杠杆率作为资本监管的补充手段，其主要优点为：一是反映股东出资的真金白银对存款人的保护和抵御风险的作用，有利于维持银行的最低资本充足水平，确保银行拥有一定水平的高质量资本(普通股和留存利润)。二是能够避免加权风险资本充足率的复杂性问题，减少资本套利空间。本次金融危机的教训表明，在新资本协议框架下，如果商业银行利用新资本协议的复杂性进行监管套利， 　　将会严重影响银行的资本水平。有关数据显示，一些银行的核心资本充足率和杠杆比率出现背离。2008年年末，瑞士信贷(CreditSuisse)的核心资本充足率为13.1％，但杠杆比率只有2.9％；UBS核心资本充足率为11.5％，杠杆比率却只有2.6％。 　　通过引入杠杆率，能够避免过于复杂的计量问题，控制风险计量的风险。三是有利于控制银行资产负债表的过快增长。通过引入杠杆率，使得资本扩张的规模控制在银行有形资本的一定倍数之内，有利于控制商业银行资产负债表的过快增长。 　　杠杆率的缺点 　　杠杆率也有其内在缺陷：一是对不同风险的资产不加以区分，对所有资产都要求同样的资本，难以起到鼓励银行有效控制资产风险的目的。二是商业银行可能通过将资产表外化等方式规避杠杆率的监管要求。三是杠杆率缺乏国际统一的标准和定义，同时对会计准则有很强的依赖性。由于杠杆率的相关项目主要来源于资产负债表，受会计并表和会计确认规则的影响很大，在各国会计准则有较大差异的情况下，该指标难以在不同国家进行比较。
  银行业去杠杆化 是什么意思  
 银行业去杠杆化的意思就是，减少银行对投资客的支撑。因为我们知道，投机客用银行的杠杆的作用特别大，你比如说，如果说，如果不用银行的钱买房子，投机客，100万块钱的房子，你最多只能买，如果房子是100万，你最多只能买一套。如果用银行做杠杆，把首期降到10%。那么100万的房子，10万块买一套。你就可以买十套，放大10倍，也就是说你赚了10%，你就赚了100%，你赚了20%就赚了200%。
  商业银行中的非风险杠杆率是怎样定义  
 一级资本/资产+表外风险暴露
  什么叫做“公司杠杆率”  
 负债/所有者权益的值为杠杆率。

7. 商业银行杠杆率管理办法的管理办法

商业银行杠杆率管理办法（修订） 第一条 为有效控制商业银行杠杆化程度，维护商业银行安全、稳健运行，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》和《中华人民共和国商业银行法》，制定本办法。第二条 本办法适用于在中华人民共和国境内依法设立的商业银行，包括中资银行、外商独资银行和中外合资银行。第三条 本办法所称杠杆率，是指商业银行持有的、符合有关规定的一级资本净额与商业银行调整后的表内外资产余额的比率。第四条 商业银行并表和未并表的杠杆率均不得低于4%。第五条 中国银监会及其派出机构按照本办法规定对商业银行的杠杆率及其管理状况实施监督检查。第六条 中国银监会对银行业的整体杠杆率情况进行持续监测，加强对银行业系统性风险的分析与防范。  第七条 商业银行杠杆率的计算公式为：第八条 一级资本和一级资本扣减项为《商业银行资本管理办法（试行）》所定义的一级资本和一级资本扣减项。第九条 调整后的表内外资产余额的计算公式如下所示：从调整后的表内外资产余额中扣除的一级资本扣减项不包括商业银行因自身信用风险变化导致其负债公允价值变化带来的未实现损益。第十条 商业银行在计算调整后的表内外资产余额时,除本办法另有规定外，不考虑抵质押品、保证和信用衍生产品等信用风险缓释因素。第十一条 调整后的表内资产余额为扣减针对相关资产计提的准备或会计估值调整后的表内资产余额。第十二条 衍生产品资产余额按照本办法附件1列示的方法计算。第十三条 证券融资交易资产余额按照本办法附件2列示的方法计算。第十四条 调整后的表外项目余额按照如下方式计算：（一）表外项目中可随时无条件撤销的贷款承诺按照10%的信用转换系数计算。（二）其他表外项目按照《商业银行资本管理办法（试行）》规定的信用风险权重法表外项目信用转换系数计算。可随时无条件撤销的贷款承诺是指商业银行在协议中书面列明，无需事先通知、有权随时撤销，或由于借款人的信用状况恶化，可以有效自动撤销，而且撤销不会引起纠纷、诉讼或给银行带来成本的承诺。第十五条 商业银行计算并表杠杆率时，并表范围和计算方式依据《商业银行资本管理办法（试行）》中关于计算并表资本充足率的相关规定执行。  第十六条 境内外已经上市的商业银行，以及未上市但上一年年末并表总资产超过1万亿元人民币的其他商业银行应当按照下列要求和本办法附件3的规定，披露杠杆率相关信息：（一）在半年度和年度财务报告中按照本办法附件3的模板一和模板二披露杠杆率相关信息，或在半年度和年度财务报告中提供查阅上述信息的网址链接。（二）在季度财务报告中至少披露杠杆率水平、一级资本净额和调整后的表内外资产余额等信息。除披露当期数据外，商业银行应当同时披露前3个季度的数据。（三）对杠杆率的各期变化、影响杠杆率变化的主要因素、相关资产负债表项目与本办法规定的杠杆率相关项目之间的差异等做出说明。第十七条 除第十六条规定的商业银行外，其他商业银行应当至少按照发布财务报告的频率，在财务报告中或银行网站披露杠杆率信息。其他商业银行应当至少披露杠杆率水平、一级资本净额和调整后的表内外资产余额等信息。商业银行因特殊原因不能按时披露的，应当至少提前十五个工作日向银监会或其派出机构申请延迟。  第十八条 商业银行董事会承担杠杆率管理的最终责任，商业银行高级管理层负责杠杆率管理的实施工作。第十九条 商业银行应当设定不低于最低监管要求的目标杠杆率，有效控制杠杆化程度。第二十条 商业银行应当按照中国银监会及其派出机构的要求定期报送杠杆率报表。并表杠杆率报表每半年报送一次，未并表杠杆率报表每季度报送一次。第二十一条 对于杠杆率低于最低监管要求的商业银行，中国银监会及其派出机构可以采取以下纠正措施：（一）要求商业银行限期补充一级资本；（二）要求商业银行控制表内外资产增长速度；（三）要求商业银行降低表内外资产规模。对于逾期未改正，或者其行为严重危及商业银行稳健运行、损害存款人和其他客户的合法权益的，中国银监会及其派出机构可以根据《中华人民共和国银行业监督管理法》的规定，区别情形，采取下列措施：（一）责令暂停部分业务、停止批准开办新业务；（二）限制分配红利和其他收入；（三）停止批准增设分支机构；（四）责令控股股东转让股权或者限制有关股东的权利；（五）责令调整董事、高级管理人员或者限制其权利；（六）法律规定的其他措施。除上述措施外，还可以依法对商业银行给予行政处罚。  第二十二条 政策性银行、金融资产管理公司、农村合作银行、农村信用社、村镇银行、企业集团财务公司、金融租赁公司、汽车金融公司和消费金融公司参照本办法执行。第二十三条 系统重要性银行应当自本办法实施之日起达到本办法规定的最低监管要求，其他商业银行应当于2016年底前达到本办法规定的最低监管要求。在过渡期内，未达到最低监管要求的银行应当制定达标规划，并向中国银监会或其派出机构报告。第二十四条 本办法由中国银监会负责解释。第二十五条 本办法自2015年4月1日起施行，《商业银行杠杆率管理办法》（中国银行业监督管理委员会2011年第3号令）同时废止。

8. 商业银行杠杆率管理办法的附件

 衍生产品资产余额计算方法衍生产品资产余额按照本附件列示的现期风险暴露法计算。衍生产品抵质押品不应从衍生产品资产余额中扣除，但符合本附件规定的保证金除外。一、现期风险暴露法（一）衍生产品资产余额按下列公式计算：衍生产品资产余额= RC + Add-on其中：1．RC为按盯市价值计算的重置成本与0之间的较大者；2．Add-on为剩余期限内的潜在风险暴露。3．潜在风险暴露等于衍生产品的有效名义本金乘以相应的附加系数，信用衍生产品以外的其他衍生产品的附加系数见表1。表1 衍生产品的附加系数（信用衍生产品除外）（%）  剩余期限  利率  汇率和黄金  股权  黄金以外的贵金属  其它商品  不超过1年  0.0  1.0  6.0  7.0  10.0  1年以上，　　不超过5年  0.5  5.0  8.0  7.0  12.0  5年以上  1.5  7.5  10.0  8.0  15.0  （1）对于多次进行本金交割的合约，名义本金为合约的剩余支付金额。（2）对于按照确定的支付日期清算且在清算日合约价值为0的衍生产品合约，剩余期限应当等于从报告日到下一个清算日的时间。对于满足上述条件且剩余期限超过1年的利率衍生产品合约，附加系数应当不低于0.5%。（3）表格中列出的利率、汇率和黄金、股权以及贵金属衍生产品以外的其他衍生产品应视为“其他商品”。（4）单一货币浮动/浮动利率互换不计算潜在风险暴露，其衍生产品资产余额为盯市价值。4．信用衍生产品的附加系数见表2。表2 信用衍生产品的附加系数（%）  类型  参照资产  信用保护买方  信用保护卖方  总收益互换  合格参照资产  5  5  不合格参照资产  10  10  信用违约互换  合格参照资产  5  5  不合格参照资产  10  10  （1）合格参照资产包括我国中央政府、中国人民银行和政策性银行发行的债券，以及《商业银行资本管理办法（试行）》附件10规定的投资级别的政府证券和合格证券。（2）信用违约互换的信用保护卖方只有在参照资产的发行人尚能履约但信用保护买方破产的情况下才需计算潜在风险暴露，且以信用保护买方尚未支付的费用为上限。（二）当衍生产品具有《商业银行资本管理办法（试行）》附件6规定的合格双边净额结算协议时，该类衍生产品组合的资产余额等于以下两项之和：1．净重置成本，等于净盯市价值与0之间的较大值。2．按下列公式计算的净潜在风险暴露：ANet=0.4×AGross+0.6×NGR×AGross其中：AGross为净额结算协议下对同一交易对手的所有合约的潜在风险暴露之和，等于每笔交易合约的有效名义本金乘以相应的附加系数的总和，附加系数见表1和表2；NGR为双边净额结算协议重置成本净额与重置成本总额的比率。经银监会批准，NGR既可以基于单个交易对手计算，也可以基于净额结算协议覆盖的所有交易计算。未经银监会批准，商业银行不得变更计算方法。二、抵质押品的处理（一）衍生产品抵质押品不得从衍生产品资产余额中扣除，但符合下列条件的现金保证金除外：1．现金保证金为银行根据衍生产品市值变化收取的可变现金保证金；2．收到的现金保证金可被银行视同自有现金使用；3．现金保证金每日根据衍生产品合约逐日盯市的价值进行计算并交换；4．现金保证金的币种与衍生产品合约的清算币种相同；5．现金保证金根据衍生产品合约规定的门槛要求以及适用于交易对手的最低抵质押品提交金额进行全额交换，且可全额覆盖衍生产品的盯市敞口；6．交易双方订立法律上有效的净额结算协议，在交易对手违约或破产的情形下均可履行。净额结算协议明确规定允许净额结算，且在净额结算时可扣减可变保证金。（二）根据衍生产品合约收到上述保证金的商业银行，可以从重置成本中扣除保证金；根据衍生产品合约提交上述保证金的商业银行，可以从调整后的表内外资产余额中扣减由此计入资产负债表的应收账款。（三）商业银行根据财务会计准则可以将提供的抵质押品从资产负债表中扣除的，在计算衍生产品资产余额时，应当将该抵质押品加回衍生产品资产余额。三、信用衍生产品信用衍生产品的信用保护卖方除按照本附件上述规定计算衍生产品资产余额外，还应当将信用衍生产品的有效名义本金计入衍生产品资产余额。（一）商业银行在计算卖出信用衍生产品的有效名义本金时，可以扣除符合下列条件的买入信用衍生产品有效名义本金：1．买入信用衍生产品的参照资产与卖出信用衍生产品的参照资产相同；2．买入信用衍生产品的剩余期限不短于卖出信用衍生产品的剩余期限。（二）如卖出信用衍生产品的名义本金已计入衍生产品资产余额，其对应合约的潜在风险暴露可不计入衍生产品资产余额中。（三）商业银行可以将从资本公积中扣除的卖出信用衍生产品公允价值的负向变动从信用衍生产品有效名义本金中扣除。四、商业银行与中央交易对手开展的衍生产品交易（一）商业银行作为中央交易对手的清算会员为客户提供衍生产品交易清算服务时，其与中央交易对手交易形成的衍生产品资产余额按照下列规定计算：1．当商业银行提供清算服务时，若其同时与客户和中央交易对手订立衍生产品合约，相关交易形成的衍生产品资产余额应当计入调整后的表内外资产余额。但是，商业银行不对客户承担中央交易对手违约的保证义务的，其与合格中央交易对手交易形成的衍生产品资产余额可以从调整后的表内外资产余额中扣除。2．当商业银行提供清算服务时，若客户直接与中央交易对手订立衍生产品合约，且商业银行对中央交易对手承担客户违约的保证义务的，商业银行应当按照本办法附件1的规定计算其保证部分的衍生产品资产余额。（二）合格中央交易对手的认定标准根据《中央交易对手风险暴露资本计量规则》确定。  证券融资交易资产余额计算方法证券融资交易是指交易合约价值通过市场估值确定且通常要求提供现金或证券作为抵质押品的交易，包括买入返售、卖出回购、证券借贷及保证金贷款交易等。一、证券融资交易资产余额的计算方法证券融资交易资产余额应当为证券融资交易的会计资产余额和按照本附件计算的证券融资交易的交易对手信用风险暴露之和。（一）证券融资交易的会计资产余额为商业银行因开展证券融资交易，按照财务会计准则应当增加计入资产负债表的资产金额。符合下列条件的证券融资交易，商业银行在计算对同一交易对手的证券融资交易会计资产时，可以将因开展证券融资交易产生的应收账款与应付账款进行轧差：1．交易具有相同的明确的最终清算日期；2．无论在正常经营，还是交易一方违约、资不抵债或破产情况下，轧差均符合法律规定且可强制执行；3．交易双方均有采用净额结算和同时结算的意图，或交易的清算机制采用与净额结算等价的方式。（二）商业银行按照下列方式计算证券融资交易的交易对手信用风险暴露：1．当存在符合《商业银行资本管理办法（试行）》规定的合格净额结算协议时，证券融资交易的交易对手信用风险暴露为合格净额结算协议下所有交易中借出的证券和现金的公允价值之和，与从交易对手收取的证券和现金的公允价值之和相减后的正值。2．当不存在符合《商业银行资本管理办法（试行）》规定的合格净额结算协议时，证券融资交易的交易对手信用风险暴露应当逐笔计算。二、代理证券融资交易商业银行代理从事证券融资交易，若其为交易一方就交易双方提供的抵质押品差额提供担保，应当将该担保部分的抵质押品差额纳入证券融资交易资产余额；若银行为交易提供进一步担保的，应当将承担担保责任的资产金额同时计入证券融资交易资产余额。三、证券融资交易的特殊情况处理商业银行从事证券融资交易，如其根据财务会计准则规定可以将证券出表，但交易实质和承担的风险与买入返售或卖出回购业务相同的，应当将该出表的证券计入证券融资交易资产余额中。  杠杆率披露模板一、披露要求境内外已经上市的商业银行，以及未上市但上一年年末并表总资产超过1万亿元人民币的商业银行应当根据本附件规定，披露杠杆率信息。（一）按季披露杠杆率水平、一级资本净额和调整后的表内外资产余额等杠杆率相关季末时点数据。（二）在半年度和年度财务报告中按照本附件模板一和模板二披露杠杆率相关季末时点数据，或在半年度和年度财务报告中提供查阅上述信息的网址链接。（三）对杠杆率的各期变化、影响杠杆率变化的主要因素、相关资产负债表项目与本办法规定的杠杆率相关项目之间的差异等做出说明。二、模板一模板一披露与杠杆率监管项目对应的相关会计项目以及监管项目与会计项目的差异。模板一如下表所示：  序号  项目  余额  1  并表总资产  　　2  并表调整项  　　3  客户资产调整项  　　4  衍生产品调整项  　　5  证券融资交易调整项  　　6  表外项目调整项  　　7  其他调整项  　　8  调整后的表内外资产余额  　　注：空白部分为填报区域，阴影部分为自动计算区域。（二）模板一中各项目定义如下：  序号  填报说明  1  并表总资产是指按照财务会计准则计算的并表总资产。  2  并表调整项是指在监管并表范围外，但在会计并表范围内的商业银行对金融机构或企业的投资。  3  客户资产调整项是指客户委托商业银行代为管理的资产，如按照当地财务会计准则应当计入商业银行资产负债表，但按照国际会计准则不计入银行资产负债表的，在计算调整后的表内资产余额时，可将相关资产扣除。  4  衍生产品调整项是指按本办法计算的衍生产品资产余额与计入资产负债表的衍生金融资产余额的差额。  5  证券融资交易调整项是指按本办法计算的证券融资交易资产余额与计入资产负债表的证券融资交易资产余额的差额。  6  表外项目调整项是指按本办法计算的信用转换后的表外项目余额。  7  其他调整项是指除上述调整项之外的其他调整项。  8  调整后表内外资产余额是指按照本办法计算的，作为杠杆率分母的调整后的表内外资产余额。  三、模板二模板二披露杠杆率水平、一级资本净额、调整后的表内外资产及相关明细项目信息。（一）模板二如下表所示：  序号  项目  余额  1  表内资产（除衍生产品和证券融资交易外）  　　2  减：一级资本扣减项  　　3  调整后的表内资产余额（衍生产品和证券融资交易除外）  　　4  各类衍生产品的重置成本（扣除合格保证金）  　　5  各类衍生产品的潜在风险暴露  　　6  已从资产负债表中扣除的抵质押品总和  　　7  减：因提供合格保证金形成的应收资产  　　8  减：为客户提供清算服务时与中央交易对手交易形成的衍生产品资产余额  　　9  卖出信用衍生产品的名义本金  　　10  减：可扣除的卖出信用衍生产品资产余额  　　11  衍生产品资产余额  　　12  证券融资交易的会计资产余额  　　13  减：可以扣除的证券融资交易资产余额  　　14  证券融资交易的交易对手信用风险暴露  　　15  代理证券融资交易形成的证券融资交易资产余额  　　16  证券融资交易资产余额  　　17  表外项目余额  　　18  减：因信用转换减少的表外项目余额  　　19  调整后的表外项目余额  　　20  一级资本净额  　　21  调整后的表内外资产余额  　　22  杠杆率  　　注：空白部分为填报区域，阴影部分为自动计算区域。（二）模板二中各项目定义如下：  序号  填报说明  1  根据本办法第11条计算的调整后的表内资产余额。  2  根据本办法第9条从调整后的表内外资产余额中扣除的一级资本扣减项，以负数形式表示。  3  第1行和第2行之和。  4  根据本办法附件1现期风险暴露法计算的所有衍生产品的重置成本，扣除符合附件1规定的可扣减合格保证金。  5  根据本办法附件1现期风险暴露法计算的所有衍生产品的潜在风险暴露。  6  根据本办法附件1规定，已从资产负债表中扣除的、为衍生产品合约提供的抵质押品总和。  7  根据本办法附件1规定，因提供合格保证金形成的应收账款，以负数形式表示。  8  根据本办法附件1规定，可以从衍生产品资产余额中扣除的与中央交易对手交易形成的衍生产品资产余额，以负数形式表示。  9  根据本办法附件1计算的卖出信用衍生产品的有效名义本金。  10  根据本办法附件1计算的可从衍生产品资产余额中扣除的符合条件的信用衍生产品有效名义本金和潜在风险暴露，以负数形式表示。  11  第4行至第10行之和。  12  根据本办法附件2规定，未进行净额结算的证券融资交易会计资产总额，包括按照财务会计准则可出表但按附件2规定应当加回的证券融资交易会计资产。  13  根据本办法附件2规定，可以根据净额结算规则扣除的证券融资交易资产余额，以负数形式表示。  14  根据本办法附件2计算的证券融资交易的交易对手信用风险暴露。  15  根据本办法附件2计算的代理证券融资交易形成的证券融资交易资产余额。  16  第12行至第15行之和。  17  所有表外项目的总金额。  18  根据本办法第14条规定，信用转换后导致表外项目余额减少的总额，以负数形式表示。  19  第17行和第18行之和。  20  根据本办法第8条定义的一级资本减去一级资本扣减项。  21  根据本办法第9条定义的调整后的表内外资产余额。  22  第20行除以第21行。